Рейтинговые действия, 30.06.2022

«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» на уровне ruAA+
Поделиться
VK

PDF  

Москва, 30 июня 2022 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности ООО СК «Ингосстрах-Жизнь» на уровне ruAA+, прогноз по рейтингу – стабильный.

«Ингосстрах-Жизнь» – страховая компания, специализирующаяся на инвестиционном, накопительном и кредитном страховании жизни. Высокий финансовый потенциал материнской структуры, имеющей высокий рейтинг финансовой надежности, выделяется в качестве фактора поддержки уровня рейтинга.

Страховщик характеризуется высокими размерными показателями: относится к 1 размерному классу, согласно методологии агентства, и занимает 12 место по совокупным взносам среди страховщиков жизни за 2021 год, по данным Банка России. Диверсификация страхового портфеля компании находится на высоком уровне: доля основного вида – инвестиционного страхования жизни – составила 33,0% взносов за 2021 год. По итогам 2021 года страховщик собрал на 32,1% страховой премии больше, чем за 2020 год.

Активы компании характеризуются высоким качеством и диверсификацией. На 31.03.2022 доля высоколиквидных вложений в объекты с условным рейтинговым классом ruА и выше составила более 90% совокупных активов за вычетом отложенных аквизиционных расходов. На крупнейшего контрагента, который не может быть отнесен к условному рейтинговому классу ruAA и выше, пришлось 13,2% активов за вычетом отложенных аквизиционных расходов на 31.03.2022, на трех крупнейших – 19,8%. Доля связанных структур в активах, очищенных от отложенных аквизиционных расходов, низкая (1,1% на 31.03.2022).

Активы и обязательства компании сбалансированы по срокам и валютам. На 31.03.2022 отношение обязательств срочностью более одного года к активам срочностью более одного года составило 1,0. Отношение обязательств и активов, номинированных в рублях и долларах США, составило 0,8 и 1,3 соответственно, доля евро и прочих валют незначительна. Рентабельность инвестиций (6,1% за 2021 год) сохраняется на высоком уровне.

Показатели рентабельности капитала и продаж за 2021 год составили 7,0% и 3,0%, что оказывает давление на уровень рейтинга. Высокое нормативное соотношение собственных средств и принятых обязательств (1,18 на 31.03.2022) отмечено в числе позитивных факторов. Низкая доля расходов на ведение дела (21,6% за 2021 год) и невысокое значение коэффициента убыточности-нетто по страхованию иному, чем страхование жизни (40,6% за 2021 год) положительно сказываются на рейтинге.

Коэффициент текущей ликвидности находится на невысоком уровне (1,02 на 31.03.2022), что частично нивелируется высоким, согласно методологии, значением коэффициента уточненной страховой ликвидности-нетто (1,02 на 31.03.2022). Положительно оценивается низкое отношение кредиторской задолженности и прочих обязательств к валюте баланса (1,3% на 31.03.2022). Высокая диверсификация клиентской базы компании (на долю 5 крупнейших клиентов пришлось 17,6% премий за 2021 год) позитивно влияет на рейтинг.

Агентство отмечает сохранение ключевой роли банковского канала продаж и основных посредников в маркетинговой стратегии компании. По данным за 2021 год через кредитные организации было получено 66,8% премии, доля 5 крупнейших посредников составила 68,3%, что оказывает давление на рейтинговую оценку. При этом положительно оценивается комиссионное вознаграждение кредитным организациям.

Уровень организации риск-менеджмента оценивается позитивно. В компании сформированы коллегиальные органы, в функции которых входит управление рисками, а также действует обособленное структурное подразделение по риск-менеджменту. Качество стратегического обеспечения и финансового планирования находится на приемлемом уровне. В числе позитивных факторов отмечена высокая надежность перестраховочной защиты (за 2021 год на перестраховщиков с условным рейтинговым классом ruAA и выше пришлось 100% премий, переданных в перестрахование).

По данным «Эксперт РА», активы ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» на 31.03.2022 составили 35,7 млрд рублей, собственные средства – 3,7 млрд рублей, уставный капитал – 978,5 млн рублей. По итогам 2021 года компания собрала 7,9 млрд рублей страховых взносов.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.

Кредитный рейтинг ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» был впервые опубликован 05.07.2011. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 15.07.2021.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты присвоения или последнего пересмотра.

При присвоении кредитного рейтинга применялась методология присвоения рейтингов финансовой надежности страховым компаниям, специализирующимся на страховании жизни  https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 15.10.2021).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало ООО «СК «Ингосстрах-Жизнь» дополнительных услуг.

Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.

Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.

АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.

Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.

Публикации по тематике


«Эксперт РА» прогнозирует падение страхового рынка за 2022 г. на 2%

Агентство страховых новостей

По подсчётам экспертов рост покажет каско, ДМС и страхование имущества юрлиц.
27.10.2022

Страховщики ждут роста премий

Коммерсант

Эксперты стали более позитивно смотреть на перспективы рынка страхования по итогам 2022 года. Если раньше они ожидали снижения сбора премий на 10–15%, сейчас даже в пессимистическом сценарии заложено сокращения лишь на 5%, а наилучший предполагает сохранения показателя на уровне прошлого года. Уверенный рост покажут сегменты страхования имущества юрлиц, а также ОСАГО и автокаско. Но сегмент страхования жизни не восстановится, хотя снижение будет менее значительное, чем ожидалось ранее.
28.09.2022

Страховщики теряют премии

Коммерсантъ

Россияне перестали интересоваться страхованием жизни. Падение спроса на продукты с дополнительной инвестиционной доходностью фиксируют сами участники рынка. По итогам первого полугодия премии страховых компаний сократились на 7%. При этом в первом квартале сборы снизились сразу на 10%. На этом фоне растет количество выплат клиентам. Суммарно они получили 164 млрд руб., что почти на 17% больше, чем в прошлом году.
10.08.2022

Премии страховщиков жизни за первое полугодие упали на 7%

Frank Media

Совокупные премии страховщиков жизни по итогам первого полугодия составили 233 млрд рублей, что на 7% меньше аналогичного периода прошлого года, говорится в сообщении Всероссийского союза страховщиков (ВСС). Темпы сокращения рынка замедлились (в первом квартале рынок упал на 10%), но говорить о позитивном тренде преждевременно, считают в ВСС. Ситуацию на рынке формируют нестабильные и краткосрочные факторы, как инфраструктурного, так и поведенческого характера: непрогнозируемая инфляция, доверие к финансовым рынкам, снижение горизонта планирования, снижение реально располагаемых доходов, сокращение инструментов для инвестирования, возросшие риски инвестирования, сокращение кредитование и ипотеки, сохраняющаяся блокировка активов.
09.08.2022

Коридор избавит от убытков: подорожавший ОСАГО минует аккуратных водителей

Деловой Петербург

Расширение люфта тарифов ОСАГО приведёт к росту стоимости полисов на 10–15%, но защитит страховой рынок от растущей убыточности
07.07.2022